Как купить облигации

Опубликовано Эксперт в

Оглавление:

Как и где купить облигации частному физическому лицу?

Как купить облигации

Один из отличных способов вложить собственные деньги и получить прибыль от инвестиции – купить облигации. Конечно, прибыль будет в данном случае меньше, чем от акций, но и риски снижены к минимуму.

Данный финансовый инструмент очень напоминает банковский вклад: средства вкладываются на определенный срок и под оговоренный процент, но вот по корпоративным выпускам доходность высокая, и также существует возможность забрать все свои средства без потери тех процентов, которые уже успели набежать. Так, где купить облигации, как частному, так и физическому лицу?

Типы облигаций и их покупка

Различные типы и виды классифицируются согласно самым разным характеристикам. Давайте рассмотрим основные.

  • По типу эмитента: муниципальные, государственные, корпоративные и иностранные;
  • по срокам погашения: бессрочные, долгосрочные, среднесрочные и краткосрочные;
  • по характеру обращения: неконвертируемые и конвертируемы;
  • по порядку владения: именные и на предъявителя;
  • по форме займа: натуральные и денежные.

Купить облигации физическому лицу можно на первичном и вторичном рынках. Если мы говорим о первичном рынке, то здесь продаются исключительно выпущенные бумаги.

Такой процесс принято называть первичным размещением – IPO (первоначальное первичное предложение или initial public offering), данные ценные бумаги обретают своих владельцев впервые.

Покупка происходит чаще всего именно на аукционах на ММВБ.

Перед началом торгов банки собирают заявки клиентов на приобретение. В заявке обязательно указанна цена и количество. Сам инвестор не знает, по какой цене будут выставляться бумаги, поэтому и цену предлагает сам. Есть инвесторы, подающие средневзвешенные цены. Это не конкурентные заявки, которые удовлетворяются в большинстве случаев.

Как купить облигации физическому лицу на вторичном рынке?

Тут ценные бумаги часто переходят из рук в руки. Чтобы получить свою долю, вы отправляетесь на биржу. При покупке вы приобретаете право получить долг с эмитента.

Физическое лицо должно заключить договор с брокером и посредством специальной программы вы можете учавствовать в специальных интернет-торгах.

При этом брокерская комиссия достаточно приемлема и варьируется от 0,02% до 0,1% от суммы сделки.

Обратите Внимание!

В случае если вы планируете перепродать бумаги на вторичном рынке, ваша прибыль будет известна только после сделки, так как рыночную цену в данном случае предсказать достаточно сложно. Если вы держите облигации до самой даты погашения, то вся прибыль подсчитывается заранее.

Наиболее рискованное приобретение – облигации с высокой доходностью. В данном случае есть риск того, что эмитент просто не сможет выполнить взятые на себя обязательства по погашению и выплате купонов.

Те бумаги, по которым проводится очень мало сделок, будет сложно продать или купить.

При покупке вы выплачиваете не только рыночную стоимость, которая котируется в процентах от номинала, но также и НКД – накопленный купонный доход.

Какие нужны документы?

Приобрести облигации можно в отделениях самых крупных банков страны. Чаще всего обращаются в Сбербанк, ВТБ или Альфа-банк. При этом при себе достаточно иметь паспорт и средства.

А вот при проведении оценки ценных бумаг, что обращаются на открытом рынке, важно предоставить пакет документов, включая:

  • Параметры выпуска ценных бумаг;
  • правоустанавливающий документ на облигации. Это может быть, например, договор купли-продажи;
  • бухгалтерскую отчетность эмитента за 3-5 лет;
  • отчет о прибыли и убытках;
  • аудиторские заключения по предоставленной отчетности;
  • учредительные документы предприятия (свидетельство о регистрации, устав и учредительный договор);
  • перечень средства эмитента на период оценки;
  • данные об активах (запасах, недвижимости, акциях, векселях, лицензиях и патентах) с расшифровкой.

Стоимость облигации

Многих интересует не только, как купить облигации в банке, но и сколько средств понадобится для того, чтобы выйти на рынок? Если говорить чисто формально, то достаточно будет и 1 000 рублей. Это номинал большинства российских облигаций.

Если же говорить об экономической целесообразности вклада, то начать стоит с 50 000 или 100 000 рублей. В таком случае доход от операции сможет покрыть все затраты времени и комиссии брокера.

Риски инвестирования

В принципе можно выделить только два главных риска, которым подвержены подобные вложения:

Рыночный риск встречается достаточно часто. Это так называемый риск изменения стоимости ценных бумаг из-за движения волатильности, уровня стоимости или рыночной доходности.

Такие вложения реагируют на любые изменения процентных ставок, а также на инфляцию. Так или иначе, все цены двигаются в ту или другую сторону, регулируя, таким образом, доходность по инструментам.

Рыночный риск состоит в том, что цена уже приобретенных бумаг может упасть.

В самом начале мы уже упоминали, что по сравнению с акциями, цены которых постоянно колеблются на десятки процентов, облигации не являются такими. Их даже можно считать надежным вариантом вложения. Но, вы ни в коем случае не должны исключать колебания стоимости капиталовложения.

Кредитный риск состоит в том, что выпустивший облигации эмитент оказывается не в состоянии выполнить все взятые на себя обязательства по выплате купонов, а также возврату основной суммы долга. Такой риск также называют риском неплатежа и задержки выплаты основной суммы и купонов. Исходя из уровня риска, рейтинговые агентства склонны присваивать всем эмитентам определенные стадии надежности.

Доходность регулируется путем влияния рынка на цены. Цены регулируются, исходя из уровня риска инвестирования в ценные бумаги эмитента. Вы можете легко определить уровень кредитного риска, если посмотрите на доходность при погашении. Самые надежные выпуски, как правило, дают самые низкие доходы. На российском рынке такой риск существует. Были даже прецеденты невыплаты процентов.

Источник: http://moneybrain.ru/investicii/kak-kupit-obligacii-chastnomu-licu/


Как выбрать и купить облигации

Облигации похожи на банковский депозит. Суть у них одна и та же — дать в долг, в одном случае банку, в другом — эмитенту в роли которого может выступать государство, субъекты федерации и коммерческие компании. Правда, у облигаций больше параметров при выборе. Есть цена, которая может меняться, купонный доход, доходность, сроки погашения и оферты.

В этой статье пойдет речь о том, как инвестировать в облигации.

Как инвестировать в облигации

Инвестирование в облигации начинается с выбора подходящих облигаций.

По доходности. Различают доходность облигации к номиналу и к погашению. Если вы собираетесь держать облигацию до ее погашения, то при выборе нужно смотреть на доходность к погашению. Она может отличаться от купонной доходности и меняется в зависимости от рыночной цены облигации.

Для примера: купонная доходность 12%, если рыночная цена облигации до момента покупки снизится с 1000 до 950 рублей, то доходность вырастет до 12,47%. То есть когда рыночная цена облигации снижается, ее доходность растет.

Если доходность облигации сильно выше среднерыночной, это говорит о повышенном риске или проблемах у эмитента.

Помните, что доходность к погашению выражается в процентах годовых. Например, доходность к погашению 12%, а до погашения остался всего 1 месяц значит, фактическая доходность будет около 1%. Так что обращайте внимание на срок до погашения облигации.

Дата погашения — дата, когда будет погашена облигация, выбирайте дату в зависимости от своего срока инвестирования.

НКД — накопленный купонный доход на текущий день, размер НКД уплачивается инвестором при покупке облигации.

Это Важно!

Покупка перед выплатой купона уменьшит сумму инвестирования на сумму налога, которая будет удержана, поэтому если до выплаты осталось немного времени, то лучше подождать дня выплаты купона.

Надежность — самые надежные облигации — государственные, менее надежные — муниципальные, еще менее — корпоративные. Корпоративные в свою очередь делятся на первый и второй эшелоны. Облигации второго эшелона, как правило, самые доходные, но и самые рискованные.

Некоторым выпускам облигаций присваивается кредитный рейтинг, по которому можно судить о надежности. По-хорошему, прежде чем покупать корпоративные облигации, нужно оценить надежность облигаций, посмотреть финансовую отчетность эмитента.

Обычно в рыночной цене уже отражены все риски, и чем они больше, тем больше доходность.

Ликвидность — насколько легко можно купить или продать облигацию.

По облигациям с низкой ликвидностью сделки совершаются очень редко — раз в несколько дней, и может быть даже так, что в данный момент никто нужную облигацию не продает или не покупает, или цена сильно отличается от нужной вам.

Оценить ликвидность можно на сайтах, где публикуется ход и объемы торгов или непосредственно в торговом терминале. Чем больше объем торгов и чем чаще совершаются сделки, тем ликвиднее облигация.

Выбрать подходящие облигации можно на сайте RusBonds. Там же можно посмотреть всю самую необходимую информацию о выпуске.

Еще один способ выбрать облигации — непосредственно в торговом терминале. Для этого необходимо настроить таблицу текущих параметров, добавив нужные колонки:

  • название,
  • цена спроса,
  • цена предложения,
  • срок до погашения,
  • доходность к погашению,
  • НКД,
  • размер купона.

С помощью фильтров можно выбрать нужные параметры.

Как я покупаю облигации

Первым делом настраиваю таблицу для того что бы найти нужные облигации для покупки с выше описанными настройками.

Смотрю по стакану спред между ценами, а так же объемы выставленных заявок.

Так же можно по графику посмотреть цены предыдущих сделок. Если доходность выставленных котировок на продажу меня устраивают, я покупаю по этой цене. Если нужной доходности не нахожу, то смотрю другую облигацию, либо выставляю лимитированную заявку в надежде что кто то мне продаст по моей цене и с нужной доходностью.

Важно смотреть на средние объемы сделок по эмиссии, что бы, не возникло проблем с продажей. Второй вариант разбить сумму на несколько эмиссий с примерно такой же доходностью. Тем самым составить небольшой портфель из облигаций.

Покупка Еврооблигаций

На текущий момент, согласно закону РФ, для того что бы купить Еврооблигации инвестору нужно быть квалифицированным инвестором. Пугаться не нужно, процедура не сложная, любой брокер может объяснить какие действия необходимо совершить для того что бы стать, тем самым квалифицированным инвестором. Как правило, дело обходится несколькими покупками и продажами ОФЗ.

Нужно иметь в виду, что для «чистой» покупки еврооблигации необходима сумма от 100 000 долларов США, но многие брокеры предлагают покупку и с меньшей суммой, объединяя средства нескольких инвесторов в пул. Либо через структурные инструменты.

Рынок еврооблигаций это внебиржевой рынок, стакана Вы не увидите. Необходимо ориентироваться на индикативные цены вчерашнего дня и запросить котировки у вашего брокера. Не пугайтесь, что будет отличаться на 50-100 бп, это нормально. Если больше, можно позвонить другому брокеру, узнать цены у него.

Полезный Совет!

Другим способом покупки еврооблигаций, покупка на Московской бирже, там меньше сумма входа, но проблема в том, что там небольшой выбор эмитентов и нет ни продавцов, ни покупателей. Хотя руководство Московской биржи обещает подключить маркет-мейкеров.

Источник: http://fixedrate.ru/kak-vyibrat-i-kupit-obligatsii

Как купить облигации Минфина России физическому лицу?

Инвестирование в ценные бумаги является эффективным механизмом получения финансовой прибыли.

Согласно гражданскому законодательству в России ценные бумаги представляют собою документы стандартной формы, выпускаемые эмитентом на предъявителя, которые подтверждают имущественные права граждан. Согласно ст.

143 ГК РФ к документам данной экономической категории относятся: акции, депозитные счета, облигации, векселя, чеки, сберегательные сертификаты, приватизационные документы.

Облигация как вид ценной бумаги имеет номинальную стоимость и закрепляет право ее владельца на гарантированное получение этой стоимости в деньгах или ином эквиваленте. При этом облигации обеспечивают их обладателю стабильные ежегодный доход. Где и как купить облигации физическому лицу? Данный вопрос рассматривается в настоящей статье.

Акции и облигации: в чем разница

Ценные бумаги в виде акций и облигаций представляют капитал, который отличается от стандартных форм товарообмена (денежной, товарной и производительной). Суть такой нематериальной формы заключается в превращении первичного действительного капитала в свое производное – ценные бумаги, которые со временем образуют новый капитал.

Акции и облигации являются инструментами фондового рынка.

Если при сделках с акциями (купле/продаже) можно получить существенную прибыль в короткие сроки, то при покупке облигаций устанавливается фиксированная прибыль по каждой ценной бумаге в течение более длительного срока. В отличие от акций вложения в облигации менее рискованные (Вас может заинтересовать статья «как получить дивиденды с акций»).

Читать далее:  Что такое эффект базы

Главным отличием облигаций от акций является инвестирование не в покупку доли  собственности в общем капитале компании, а кредитование потребностей частных предприятий.

Обратите Внимание!

Фирма (эмитент) выпускает облигации с установленным номиналом и на долгосрочную перспективу привлекает финансовые ресурсы инвесторов для развития своего бизнеса.

За использование привлеченных средств по облигациям выплачиваются проценты дохода.

Важно! Владелец облигаций имеет больше прав на активы компаний по сравнению с акционерами, так как при возможной процедуре банкротства предприятия средства в приоритетном порядке возвращаются кредиторам. Акционеры получают возмещение во вторую очередь. Однако размер прибыли по облигациям существенно ниже доходности акций.

 Преимущества облигаций федерального займа

Облигации Минфина России подтверждают передачу денежных средств государству в заем. Это вид капиталовложений традиционно считается самым надежным, хотя и не высокодоходным. Облигации федерального займа в 2018 году выпускаются сроком на 3 года.

Преимущества ОФЗ:

  1. Фиксированный номинал и процент прибыли.
  2. Регулярные выплаты купонов.
  3. Налоговые преференции от государства.
  4. Простота вложения средств.
  5. Стабильность дохода.
  6. Минимум риска.

Благодаря своим преимуществам облигации ФЗ пользуются большой популярностью у физических лиц. Ценные бумаги позволяют надежно диверсифицировать свой инвестиционный портфель и оптимизировать доход.

Надежность облигаций федерального займа

Для грамотного формирования инвестиционного портфеля необходимо спланировать различные источники прибыли. К наиболее распространенным инструментам относятся акции и облигации. Инвестирование в эти ресурсы снижает риск издержек от управления денежными средствами на бирже, так как государственные ценные бумаги всегда обеспечивают «подушку безопасности».

Надежность гособлигаций обеспечивается следующими показателями:

  • высокий уровень доходности (9-10%);
  • налоговый вычет (возврат владельцу облигаций 13% налога);
  • купонные выплаты через каждые шесть месяцев;
  • период инвестирования (до 3-х лет и более);
  • возможность покупки и продажи облигаций в любой момент (без ограничений).

Важно! Срок инвестирования (3 года) сближает ОФЗ с другим видом ценных бумаг – сберегательными сертификатами. Однако доходность по облигациям выше, чем по банковским депозитам.

К тому же государством при покупке гособлигаций гарантируется возвращение части денежных средств как излишне уплаченной суммы налогов.

Поэтому вкладывать денежные средства в облигации федерального займа выгоднее, чем в банковские депозиты.

Государством определена стоимость облигации и общий объем покупки ОФЗ. Любой гражданин РФ может купить гособлигации в 2018 году пакетом: 30 штук по 1000 рублей каждая (минимальная стоимость пакета ценных бумаг 30000 рублей).

Верхний предел для покупки ОФЗ для физлиц ограничен объемом до 15000 штук. Таким образом, объем инвестиций находится в диапазоне от 30000 рублей до 15000000 рублей. Это делает доступным механизм инвестирования в государственные ценные бумаги для широких слоев населения.

Поэтому ОФЗ в 2018 г. называют «народным займом».

Процедура покупки облигаций стартует с даты размещения и действует на протяжении шести месяцев. По истечении этого срока продажа завершается, и объявляется второй государственный заем. Последующие выпуски ОФЗ планируются в зависимости от экономической ситуации и конъюнктуры рынка.

Как купить облигации федерального займа

Приобрести ценные бумаги в виде ОФЗ в 2018 году можно без брокера в двух крупнейших банковских организациях: в Сбербанке и ПАО «ВТБ». Выбор этих банков для реализации облигаций обусловлен широкой сетью территориальных офисов по всей стране.

Процедура покупки ценных бумаг простая. Алгоритм действий следующий:

  • обратиться в отделение банка;
  • написать заявление на открытие инвестиционного счета;
  • подписать договор на банковское обслуживание;
  • перевести денежные средства на счет;
  • получить на руки ОФЗ и необходимые документы.

Осуществить покупку можно с использованием онлайн сервисов Сбербанка и ВТБ. Для этого должен быть открыт личный кабинет на физическое лицо, получены соответствующие пароли при прохождении процедуры идентификации.

Важно! Можно открыть ИИС у брокера и купить ОФЗ. 3 летние срок инвестирования в ОФЗ совпадает с 3 летним периодом ИИС. К купонному доходу Вы еще получите налоговый вычет по ИИС!

Юридический статус облигаций федерального займа не предусматривает их оборот на вторичном рынке. Законом установлены следующие ограничения на распоряжение этим видом ценных бумаг:

  • прямая покупка и реализация облигаций в банке;
  • отсутствие права передачи ОФЗ третьим лицам;
  • запрет на залоговые операции с ценными бумагами;
  • запрет на передачу ценной бумаги в дар;
  • отсутствие взаимозачета в сделках купли/продажи.

Важно! Облигации Минфина России можно передавать другому лицу только в порядке наследования. Это единственный способ распоряжения ОФЗ, установленный в целях противодействия злоупотреблениями на рынке ценных бумаг.

Как показывает финансовая аналитика, доходность государственных облигаций трехгодичного периода превышает доходность от размещения денежных средств на банковских депозитах и ОФЗ, выпущенных на рынок ценный бумаг в предыдущие периоды.

Прогнозируемая доходность по ОФЗ в текущем году составит 8,5 %. Покупать облигации выгодно при выходе на пенсию, чтобы зафиксировать свои доходы в трудоспособные периоды жизни.

При неотложных и затратных планах (например, при  инвестировании в собственное образование в краткосрочной перспективе) также разумно инвестировать с ОФЗ с фиксированной прибылью.

Информацию по ОФЗ в 2018 году с актуальными корректировками можно получить на официальном сайте Минфина России.

Источник: https://investpad.ru/investment/kak-kupit-obligacii-federalnogo-zajma-fizicheskomu-licu/

Как купить облигации физическому лицу в России

Любой инвестор как физическое лицо в поисках консервативного дохода, не требующего от него активных действий в торговле, рано или поздно приходит к вопросу, связанному с покупкой облигаций.

Перед тем, как осветить возможные способы купить облигации физическому лицу и инвестиций в облигации, давайте рассмотрим механизм работы данных ценных бумаг.

Облигации – это форма кредитования.

То есть, когда компания или государство хотят взять кредит им не обязательно обращаться к другой кредитной организации. Достаточно выпустить необходимое число облигаций.

Это Важно!

Все, кто купят эти бумаги, выступят кредиторами для эмитента. Более того, они даже будут получать процент за то, что они держат эти активы.

Данный вид инвестиций очень похож на банковский вклад, только, в отличие от банка, деньги направляются на поддержку живого бизнеса.

Как можно купить облигации

Торговля облигациями ведется на фондовой секции биржи. Перед тем как купить облигации физическому лицу, нужно понимать, что все биржи работают только с юридическими лицами, а именно с банками которые уже выдают брокерские лицензии. Таким образом, физические лица могут покупать облигации только через брокера – специальную компанию посредника.

  • Облигации могут быть номинированы в самых разных валютах. На региональных рынках преобладают долговые бумаги, номинированные в национальной валюте.
  • Также существует так называемый сектор “евробондов”. На этой секции обращаются долговые бумаги, которые номинируются в валютах, отличных от национальных. Чаще всего – это доллар США или евро.

На текущий момент ФРС США и ЕЦБ проводят политику количественного смягчения. Что это значит, и каким образом данный факт влияет на рынок евробондов?

Фактически, текущая ставка в США и ЕС не позволяет банкам каким-либо образом выплачивать своим вкладчикам вознаграждения, превышающие 1% годовых. Чаще всего хорошая ставка по вкладу в развитых странах составляет 0,7-1,2%.

Естественно, что инвесторы, которые ищут консервативный доход именно в валюте,  будут активно вкладываться либо вакции, либо в еврооблигации.

Учитывая, что акции американских эмитентов не приносят хороших дивидендов, а заработок на рыночной стоимости курса всегда связан с риском, то евробонды это предпочтительный вариант консервативного инвестора.

Именно иностранные инвесторы создают основной объем ликвидности на евробондах.

Кроме того, государственные облигации или Облигации Федерального Займа также могут быть номинированы как в национальной валюте, так и в иностранной. Однако доходность по суверенным облигациям слишком низка, поэтому предпочтительным вариантом остаются именно корпоративные долговые бумаги.

Как купить облигации частному лицу

Если говорить о покупке облигаций, то в первую очередь перед тем как купить облигации частному лицу необходимо иметь наличие брокерского счета, открытого в компании, которая работает с облигациями и дает выход на подобные рынки.

Как купить облигации Федерального займа физическому лицу

Как вы видите, физическое лицо может купить не только еврооблигации, европейские и американские, но и можно купить Облигации Федерального Займа (ОФЗ). Для того чтобы это сделать нужно просто найти подходящего брокера, зарегистрироваться и пополнить лицевой счет а далее в торговой платформе сделать покупку.

Облигации, которые номинированы в национальной валюте, торгуются точно так же, как и обычные акции. Их можно купить или продать через торговую программу или по телефонному звонку. Также можно построить визуальный график изменения цен и открыть торговый стакан.

Еврооблигации торгуются немного иным образом.

Нельзя открыть терминал и в моменте приобрести их. Заявка на покупку оформляется через клиентского менеджера брокерской компании. Затем делается звонок трейдеру компании на рабочее место, и он уже консультирует клиента, по какой цене сейчас можно купить те или иные евробоблигации.

Полезный Совет!

В отличие от рублевых облигаций, для валютных долговых бумаг необходим гораздо больший размер первоначального капитала. Связано это с очень большими лотами, которыми и торгуются эти еврооблигации.

На текущий момент к покупке можно приступать, начиная с 10 000 долларов США.

Полезные статьи:

Для рублевого рынка актуальна та же цифра, но в рублях. Доходность евробондов очень сильно варьируется от эмитента к эмитенту, поэтому точную цифру назвать нельзя. В современной экономической ситуации существует разброс от 3% до 30% годовых. Естественно, к этому можно смело прибавить и рост курсовой стоимости доллара или евро.

Налоги на облигации

Ключевой налоговой ставкой для физических лиц в Российской Федерации остается сбор в 13% – в том числе эти налоги собираются и с доходов от деятельности на фондовом рынке.

Облигации не являются исключением в данном случае. Расчет налогов происходит по принципу вычитания всех расходов из доходов.  В расходы, кроме всего прочего, включена брокерская комиссия и издержки депозитарного характера.

Все, что остается в остатке – подлежит сборам. Но в каждом правиле существуют свои исключения, которые только подтверждают работу правила.

В данном случае они относятся к дивидендам и купонам по государственным муниципальным облигациям.

В случае с корпоративными облигациями налог все также 13%. Удерживает его ответственный налоговый агент, то есть брокер. Также ценные бумаги подразделяются на обращающиеся на фондовом рынке и не обращающиеся. Это важно учитывать, поскольку они относятся к разным налоговым базам и не могут быть просальдированы.

Отдельно стоит рассмотреть уплату НДФЛ с НКД.

  1. При уплате купона компанией, взимается налог 13 %.
  2. Сальдирование купона происходит при выводе денежных средств с брокерского счета, или завершении налогового периода.

Налоговым периодом в России считается календарный год, а непосредственное удержание налога производится в январе следующего года.

, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter, и мы её обязательно исправим! Огромное спасибо вам за помощь, это очень важно для нас и наших читателей!

Источник: https://equity.today/kak-kupit-obligacii-fizicheskomu-licu.html

Как купить облигации физическому лицу: цена, доход и минусы

Облигации — это документы, подтверждающие факт вложения инвестиций в дело. Это ценная бумага, подтверждающая финансовое обязательство перед её предъявителем со стороны субъекта, который её выпустил.

Владелец облигации может потребовать в установленный срок компенсацию своих вложений плюс проценты. Стоимость облигации может быть возмещена эмитентом в виде денежной выплаты или предоставлении иных ценностей.

Инвестиции в облигации: плюсы и минусы

Ценные бумаги имеют свою классификацию:

  • Купонные и бескупонные (с выплатой процентов и без выплаты процентов соответственно);
  • Обеспеченные и необеспеченные собственностью предприятия — эмитента.

Купив облигацию, её владелец становится кредитором компании, выпускающей ценные бумаги. Фактически это упрощенная схема займа, из которой выброшены залог и поручительство.

Владелец облигаций не имеет имущественных прав на предприятие-эмитент, не имеет влияния на ход его развития, не входит в состав акционеров. Облигации — это средства привлечения инвестиций на предприятие.

Для покупателей облигаций — это средство вложения денежных средств с последующим получением прибыли.Преимуществом облигаций пред другими инструментами инвестирования, например, акциями, является первоочередность выплат.

Обратите Внимание!

Это касается выплат начальной стоимости и процентов как по сроку долгового обязательства по облигации, так и при ликвидации организации.Что такое венчурные фонды тоже следует узнать.

Срочность, надежность и первоочередность выплат это неоспоримые преимущества, одна данный финансовый инструмент имеет свои недостатки:

  • Немного меньшая прибыльность определяется для облигаций по сравнению с акциями, так как процентная ставка меньше.
  • Приобретение облигаций не является вложением в уставной капитал, и их владельцы не принимают участия в регулировании деятельности компании.
  • Держатели облигаций, евробондов не могут потребовать свои деньги досрочно, что характерно для вложения денег в банковский депозит.
  • Денежные средства, инвестированные в облигации не застрахован, покупатель должен самостоятельно оценивать риски своей инвестиционной деятельности.

Как и где купить облигации?

Рынок облигаций характеризуется специфическими особенностями. Он разделен на так называемые «Эшелоны». Три эшелона отличаются уровнем доходности и надежностью. Компании разных эшелонов отличаются масштабами и устойчивым положением.

Доходность организаций первого эшелона не высокая, но они отличаются низкими рисками и высокой гарантией возврата средств.

Второй и третий эшелон компаний имеет в покупке облигаций более высокий уровень прибыльности и более высокие риски инвестиционной деятельности.

Чтобы приобрести облигации нужно открыть счет у любого брокера, имеющего доступ на Московскую биржу.Лидирующие позиции в рейтинге брокеров России занимают такие компании: «Открытие» Брокер, БКС, ITinvest, АТОН, ЦентроКредит.Для того, чтобы новичку открыть счет в брокерской компании нужно детально изучить условия соглашения, тарификацию.

Некоторые брокеры сотрудничают только при условии инвестирования минимальной суммы. Это приблизительно 200 — 300 долларов. Процедура открытия счета простая. Она заключается в подписании договора между брокером и клиентом. Сегодня открыть счет можно воспользовавшись интернет ресурсом (официальным сайтом брокера или банка).

Чтобы заниматься инвестиционной деятельностью в облигации нужно вложить сумму эквивалентную стоимости хотя бы одной облигации (минимум 1 доллар). Но на практике ценные бумаги приобретаются в виде пакета от 100 единиц.

Облигации Сбербанка, Роснефти, Газпрома, Россельхозбанка

Облигации данных организаций — это ценные бумаги компаний первого эшелона. Для них характерно полная сохранность инвестированных денежных средств и высокая доходность. Это вложение финансов с гарантией от государства. Купить облигации Сбербанка, Роснефти, Газпрома, Россельхозбанка можно и физическому лицу.

Облигации этих компаний-гигантов — это вложение денег с высокой доходностью. Доходность этих ценных бумаг, выше, чем от банковского депозита.Это киты российского рынка ценных бумаг. Будущему инвестору нужно учесть, что рынок ценных бумаг России является консервативным. Он не поддается влиянию колебания цены, но зависимы от рынка акций.

Основная доходность от облигаций формируется за счет процентных платежей, а не за счет роста номинала.

  • Купить банковскую облигацию Сбербанка можно по номинальной стоимости в 1000 рублей. Доходность облигаций Сбербанка — 9,5% годовых.
  • Доходность от инвестирования в облигации Роснефти составляет 7 — 8,2%.
  • Доходность облигаций Газпрома находится в приделах 8−9% годовых.
  • Доходность ценных бумаг Россельхозбанка составляет от 8 до 11% годовых.

Стоимость облигаций

Стоимость облигаций можно определить как предполагаемую цену денежного потока в определенный период времени. В свою очередь цена денежного потока представляет собой совокупность аннуитетной стоимости и номинальной стоимости.

Некоторые факторы также имеют влияние на формирование цены на облигацию:

  • Ставка процента;
  • Период обращения ценных бумаг;
  • компании, выпустившей облигации.
  • Денежный поток рассматривается в разрезе периодов;
  • Учет рисков характерных для данной компании;

Понятие стоимости облигации многогранно и имеет множество интерпретаций. Основные категории, характеризующие стоимость облигаций это номинал, эмиссионная цена, рыночная, выкупная цена и курс.

Читать далее:  Где пополнить карту стрелка

Интересным моментом является формирование выкупной цены — то есть стоимости, которую держатель получает от компании — эмитента.

Эта категория отсутствует в практике российского рынка ценных бумаг, так как законодательно определено, что эмитент возвращает долговые обязательства согласно номинала.

Это Важно!

Куда выгодно вложить деньги: крупнейшие хедж-фонды в России и мире (рейтинг и доходность)

Облигации федерального займа (ОФЗ) для физических лиц: цена и ставки

Как и почем можно продать облигации 1982 года: http://lopatnik.info/invesment/shares/obligacii-sssr-1982-goda.html

Источник: http://lopatnik.info/invesment/shares/kak-kupit-obligacii-fizlicu.html

Купить облигацию, значит инвестировать в будущее

Один из самых эффективных, но, одновременно, и рискованных способов обогащения в рф – покупка облигаций.

Разновидность ценной бумаги, держатель или владелец которой может потребовать в фиксированный момент времени от эмитента возвратить ее стоимость по номиналу и дополнительные проценты, называется облигация.

Она предусматривает получение, как денежных средств, так и имущественных прав, например, на недвижимость. Однако этот вид инвестирования предъявляет немного высокие требования к финансовому опыту держателя.

В статье мы разберемся, как правильно выбрать и где купить облигации, и возможно ли их приобретение в отделении сбербанка. Также рассмотрим вопрос их приобретения частному и физическому лицу.

Как правильно выбрать облигацию ↑

Для начала определитесь, для чего вы приобретаете бумагу? Как составную часть вашего портфеля инвестиций или для спекулятивных целей, долгосрочного пользования? Купить облигации можно и в качестве временного вложения денег, во время поиска наиболее прибыльных вариантов, т.е в виде копилки.

Для того чтобы не ошибиться в выборе объекта инвестирования, надо учесть ряд факторов:

  • риск. В рф есть облигации федерального, местного и муниципального займа. Самые прибыльные, но, одновременно и «опасные» — корпоративные. Они выгодны для приобретения на короткий промежуток времени, так риски не столь высоки. Местного и федерального назначения же намного рискованней и не настолько прибыльные;
  • величина купона. Несомненно, чем он выше, тем лучше. Вам требуется самим определить размер, выгодный для вас, и уже потом искать, подходящие под этот критерий инвестиции;
  • периоды выплаты. Самые оптимальные и выгодные – ежеквартальные и раз в полгода;
  • доход до срока полной выплаты. Вам также придется определить для себя минимальный доход, чем он выше, тем, несомненно, лучше;
  • срок погашения (дюрация). Специалисты советуют брать бумаги, чей срок выходит, примерно, через 2-3 года. Чем ближе срок погашения, тем цена приравнивается к номинальной, и совершить операции с такой ценной бумагой будет сложнее;
  • продажная цена. Стоит выбирать облигацию, чья стоимость в районе 98%-101% от номинала. Если цена ниже, то, возможно, у продавца проблемы, стоит выяснить причины снижения стоимости.

Стоит ли довериться Сбербанку? ↑

У многих людей возникает вопрос, как купить облигации у Сберегательного банка рф физическому лицу. Такая операция для сбербанка крайне редка, но все же она проводится. Возможность приобретения бумаг государственного займа в рф предоставляет не только Сбербанк, но и посредники. Их можно покупать, перепродавать без различных проблем, все права переходят к новому держателю.

Брокерские организации и фондовые биржи также являются продавцами облигаций сбербанка. Такие организации упрощаются инвестиционную деятельность серьезным инвесторам. Но проще всего, такую ценную бумагу приобрести, непосредственно, из первых рук, т.е у сбербанка, в его отделениях.

Сбербанк осуществляет выпуск облигаций государственного займа на период от 1 года до 5 лет. Учитывая, что банк имеет государственную поддержку, то капитализация увеличивается, а, значит, это повышает выпуск и распространение этих ценных бумаг. И для того чтобы выявить, насколько выгодны инвестиции, необходимо рассчитать отношение капитализации к сумме капитала за минувший год.

У сбербанка такой показатель стабильно равен 0,4 – 0,5. А это значит, что такие инвестиции приносят хороший заработок. Также следует помнить, физическое или частное лицо не является собственником доли средств сбербанка, потому что выпуск, это что-то наподобие займа.

Выпуск в обращение осуществляется лишь для привлечения дополнительного капитала, и именно Сбербанк рф является такой организацией.

Облигации долгосрочного назначения ↑

Облигации федерального займа приносят стабильный, но невысокий доход. Их можно приобрести в отделениях сбербанка и на Московской бирже. В случае с банком, брокер не требуется, но перепродать их самому у вас не получится.

Бумага федерального назначения очень похожа на услугу банковского вклада, но доход, сравнительно, выше. Ее особенность в том, что она выпускается в документарной форме, но реально она не существует, лишь имеется номер, записанный в Центральном Банке рф.

Именно он является главным агентом по обеспечению выпуска облигаций федерального займа. Покупая такую разновидность ценной бумаги, за вами будет закреплен лишь ее номер.

Такая покупка требует финансового интеллекта и способности прогнозирования стабильности фондового рынка. Если вы будете следовать всем правилам, указанным в статье, то облигации федерального займа, сбербанка рф и многие другие будут приносить вам, возможно, минимальный, но стабильный доход.

Инвестирование в такую разновидность ценной бумаги один из самых выгодных способов пополнения своего портфеля. Стоит не забывать, что инвестирование всегда рискованно, все зависит от вашего поведения в момент кризиса рынка.

Стоит заранее обдумать, позволяет ли ваше финансовое положение рискнуть инвестированной суммой, или же лучше оформить обычный банковский вклад со стабильным получением процентов.

Вас заинтересует

Источник: http://goldok.ru/obligacii/kupit-obligaciyu-znachit-investirovat-v-budushhee.html

Облигации федерального займа в 2018 году могут быть выгоднее вклада

Облигации федерального займа для физических лиц – ценные бумаги с высокой доходностью, выпускаемые Минфином. Купить новые ОФЗ 3-го выпуска в 2018 году можно в Сбербанке и ВТБ с 15 марта по 14 сентября.

Облигации федерального займа или, как их раньше называли «облигации государственного займа» – это далеко не новый и не слишком востребованный финансовый инструмент.

Однако новость о том, что Минфин РФ планирует произвести новый выпуск облигаций федерального займа для физических лиц произвела эффект разорвавшейся бомбы.

Полезный Совет!

Новыми ОФЗ-н, «народными» облигациями заинтересовались не только продвинутые инвесторы, но и обычные люди, которые раньше довольствовались открытием вкладов в банках.

Облигации федерального займа в 2018 году представляются Минфином как альтернатива банковским вкладам физических лиц, поскольку доходность ОФЗ-н сравнима с процентными ставками депозитов. А об их надежности и говорить не приходится.

Сейчас размещаются ОФЗ-н уже 3-го выпуска. Первый выпуск продавался с 26 апреля по 25 октября 2017 года. Второй — с 13 сентября 2017-го по 14 марта 2018 года.

Рассмотрим подробнее, условия вложения денег в новые облигации федерального займа, доходность ОФЗ для физических лиц — 2018, а также расскажем, где и как можно купить «народные облигации» 3-го выпуска, выпускаемые с марта этого года.

Облигации федерального займа — 2018: доходность и условия

Народные облигации федерального займа сильно отличаются от тех, ценных бумаг, которые уже имеют хождение в России. В чем их особенности?

Срок действия ОФЗ — 2018

Облигации федерального займа – 2018 выпускаются сроком на 3 года. Физические лица, купившие ОФЗ-н, должны будут через три года сдать их обратно государству и получить вложенные деньги с процентами. Дата начала размещения облигаций третьего выпуска: 15 марта 2018 года. Погашение — 24 марта 2021 года.

Кстати, бежать в банк и давиться в очереди, чтобы срочно продать в этот день облигации не обязательно. Предусмотрено автоматическое погашение ОФЗ-н по истечении срока. По истечении 3 лет деньги поступают на расчетный или брокерский счет инвестора в банке.

Конечно, владелец ОФЗ имеет право сдать их государству и ранее трех лет, например спустя один год владения облигациями. Но доход его в этом случае будет значительно ниже, чем по истечении трех лет. А потому возвращать ОФЗ-н государству в первый же год после покупки будет невыгодно.

Словом, чтобы получить максимально возможный доход, владельцу ОФЗ-2018 нужно будет держать их у себя все три года.

Доходность облигаций федерального займа — 2018

Облигации федерального займа, выпускаемые в марте – сентябре 2018 года, будут итак иметь сравнительно высокие проценты.

Но, чтобы стимулировать долговременное вложение денег, предусмотрено постепенное повышение процентной ставки.

Ставки и даты выплаты купонного дохода ОФЗ-н третьего выпуска

Купонная ставка, % годовых Дата выплаты купонного дохода
6,00% 26.09.2018
6,50%

Источник: http://10bankov.net/deposits/obligatsii-federalnogo-zajma.html

Где купить облигации

Начнем с того, что облигация – это долговая ценная бумага. Бывают облигации корпоративные, государственные и облигации субъектов федерации.

Предприятие или государственное образование выпускает облигации, чтобы привлечь денег в долг под определенный процент.

В свою очередь частные и институциональные инвесторы могут приобретать эти облигации и получать доход в виде периодических купонных выплат, а также в виде разницы между ценой покупки и продажи облигации (ценой погашения).

Обратите Внимание!

Облигации выпускаются на совершенно разные сроки: от нескольких месяцев до десятилетий. А также у них разная доходность и надежность. Более подробно о том, что такое облигации, как они работают и как их выбирать мы писали в статье «Облигации – отличная замена депозитам».

Основное преимущество облигаций перед акциями в том, что сразу после покупки мы пониманием свою будущую доходность. Кроме того, среди облигаций можно найти очень надежные бумаги – такие как, например, государственные облигации, они еще называются облигации федерального займа (сокращенно ОФЗ). Эти бумаги надежнее депозитов на текущий момент.

Как купить облигации

Приобрести облигации частный инвестор может на бирже. В настоящее время на Московской бирже котируется более 1300 различных облигаций. Для квалифицированных инвесторов и институциональных инвесторов доступны также внебиржевые рынки.

Разберем по шагам как частному инвестору выйти на биржу и купить облигации.

Шаг 1. Выбор брокера

Для того чтобы купить облигации частному лицу необходимо получить доступ к биржевым торгам через компанию-посредника – такие компании называются брокеры.

Топ-5 брокеров по объемам оборота на текущий момент:

  1. БКС

  2. ФИНАМ

  3. Ренессанс Брокер

  4. Открытие ФГ

  5. Сбербанк Брокер

Актуальный рейтинг брокеров можно посмотреть – здесь. 

Шаг 2. Открытие счета

После того, как мы определимся с выбором брокера, необходимо открыть счет у брокера.

Это может быть обычный брокерский счет или льготный индивидуальный инвестиционный счет (такие счета открываются в рамках программы гос. поддержки инвесторов, действующей в России с 2015 года).

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) позволит получать дополнительную доходность от государства от 8% до 13% на свой счет (подробнее).

Шаг 3. Программное обеспечение

После открытия счета есть 2 варианта покупки облигаций:

  1. По телефону.

  2. Через специальное программное обеспечение.

Второй вариант предпочтительнее, так как при покупке через программу меньше комиссия брокера за сделку, а также Вы в прямом эфире видите все параметры сделки.

Поэтому следующий шаг после открытия счета – это установка специализированного программного обеспечения. Большинство российских брокеров используют программу Quik.

Это специализированный биржевой терминал, который позволяет проводить предварительную оценку параметров ценных бумаг, а также совершать онлайн сделки купли-продажи ценных бумаг.

Более подробно о том, как скачать и установить программу Quik мы писали здесь.

Шаг 4. Выбор облигаций и их покупка

Последний шаг – это выбор облигаций и их покупка. Есть несколько сервисов для выбора и оценки облигаций:

  1. Rusbonds.ru (огромная база бесплатной информации);

  2. Cbonds.ru (часть информации предоставляется на платной основе);

С помощью этих сервисов можно оценить доходность облигаций и сроки погашения.

Субброкеры на рынке облигаций

Также в этом году появились так называемые субброкеры – это компании, которые предоставляют сервис упрощенного доступа к рынкам акций и облигаций. Наибольшую популярность приобретают сервисы таких компаний, как Банк Тинькофф и banki.ru.

С помощью этих сервисов можно оценить базовые параметры облигаций (срок гашения, доходность), а также купить. В данном случае оформление сделки все равно будет через основного брокера (БКС, ФИНАМ), а Тинькофф и banki.

ru за облегчение доступа к рынку возьмут с Вас повышенную комиссию.

Итак, сегодня облигации становятся реальной альтернативой депозитам. Поскольку на банковском рынке с одной стороны критически падают ставки, а с другой растут риски (закрытие банков, трудности с возвратом вкладов и т.д.).

Но стоит помнить, что облигация – это финансовый инструмент. Облигации бывают очень разные как по степени доходности, так и по степени риска.

Поэтому прежде, чем совершать сделки на бирже необходимо узнать, по каким критериям находить надежные облигации, как оценивать эмитентов облигаций (т.е. компании, которые выпускают облигации). Для корректной оценки эмитента необходимо провести анализ его финансового состояния.

Более подробно о том, как это делать и как найти надежные и доходные облигации мы рассказываем на наших платных и бесплатных обучающих программах.

Если статья была Вам полезна, поставьте лайк и поделитесь ей с друзьями!

Рекомендуем к прочтению

Темная сторона
    инвестирования

начните инвестировать под 30%
в надежные активы уже сегодня

Скачать

Рекомендуемые к прочтению статьи:

Разумное инвестирование

В этой статье мы расскажем, что такое разумное инвестирование и как оно работает. А также чем этот подход отличается от других подходов к инвестициям.

15 Ноября 2016

Надежные инвестиции

В этой статье мы разберем какие инвестиции являются сегодня самыми надежными, рассмотрим плюсы и минусы разных вариантов, а также узнаем какова доходность безрисковых вложений.

17 Августа 2016

Куда вложить миллион

В этой статье мы по полочкам разложили различные варианты инвестиций. Описали их плюсы и минусы с профессиональной точки зрения. Привели пример правильных портфельных инвестиций.

22 Мая 2016

Источник: http://fin-plan.org/blog/investitsii/gde-kupit-obligatsii/

Облигации ОФЗ. Как купить? Доходность

Всем привет. Сегодня я расскажу об офз – облигациях федерального займа. О том, что это такое, как их купить и об основных моментах, на которые стоит обращать внимание.

Если вы начинающий и у вас нет опыта в инвестировании, то можно использовать офз как самый простой и надежный инструмент для инвестирования, который способен показать доходность выше чем на банковских депозитах. В данном случае я не имею ввиду малонадежные банки, в которых риск хранения денег крайне высокий. Для инвестирования в облигации я рекомендую использовать счет иис. Подробнее об этих счетах в данной статье.

Что такое офз?

Если простыми словами, то облигация — это долговая ценная бумага. Если мы покупаем офз, то по сути, мы даем в долг министерству финансов.  Тоесть, правительству рф.

Это самые надежные облигации, которые существуют. Риск может быть связан с разве что с дефолтом. Но тогда потеряла капитала будет и при хранении денег на банковском депозите.

Читать далее:  Что можно оплатить вебмани

Пока ситуация в стране достаточно стабильна, поэтому такого риска я не вижу.

Теперь об основных критериях, которые необходимо знать, чтоб покупать облигации.

У каждой облигации есть номинальная стоимость. Чаще всего это тысяча рублей. Но на рынке они торгуются, как правило, по цене выше номинала. Иногда ниже.

Это Важно!

Например, облигация торгуется по цене 110 %. Это процент от номинала. То есть реальная стоимость данной облигации 1100 рублей. На цены облигации влияет много рыночных факторов.

Следующий важный момент — это купонный доход по облигации. Это тот процент, который вам будет выплачивать компания. В нашем случае Минфин. Купонный доход по офз выплачивается чаще всего 2 раза в год. Эти средства, кстати, можно сразу реинвестировать и купить еще облигаций.

Например, для простоты расчета, возьмем купонный доход в рублях — 100 рублей. Это значит, что каждые полгода, вы будете получать 100 рублей.

Также у облигации есть нкд – накопленный купонный доход. Если взять 100 рублей и разделить на 182 дня (периодичность выплаты купоны), то мы получим определенную сумму, которая каждый день добавляется к стоимости облигации. Если мы покупаем облигацию с нкд 70, то это значит, что по этой облигации накопился доход в 70 рублей и осталось еще 30.

Это значит, для того чтобы купить облигацию нам понадобится сумма (1 100 стоимость + нкд = 1 170 рублей). Без учета комиссий. О том, как купить облигацию в квике и о том, какие типы купонных выплат существуют, вы можете посмотреть на видео под статьей.

Как купить облигации?

Для начала необходимо открыть счет у брокера. Читайте эту статью.  Затем в квике добавляем табличку с облигациями. Создать окно — текущие торги — облигации. Выбираем нужную нам облигацию и покупаем как обычный актив.

Обращайте внимание на цену в квике, по которой вы покупаете. Если объем слишком большой, то можно купить по не слишком выгодной цене. Также обратите внимание на срок погашения и доходность по облигации. Учитывайте что это эффективная доходность.

На деле доходность будет немного ниже указанной.

Если вы купили облигацию, а стоимость ее очень сильно упала, то в этом случае вам придется ждать срока погашения, чтоб не потерять при продаже по невыгодной цене. Погашение будет по номиналу.

Полезный Совет!

Но сильное падение маловероятно. Подробнее о том как купить смотрите на видео ниже. Если вам интересна тема инвестиций, то оставляйте комментарии и темы для следующих статей.

Подписывайтесь на новости сайта (кнопка подписки сбоку).

С уважением, Станислав Станишевский.

Источник: http://trader-nt.ru/obligatsii-ofz-kak-kupit-dohodnost/

Как и где физическому лицу купить облигации

Вид долговых ценных бумаг, которые приобретаются у компании-эмитента с целью последующего возврата данного инвестиционного инструмента продавцу по цене номинала с включенным доходным процентом, называется облигацией.

Облигации не так прибыльны как, например, акции, но все-таки вложение собственных средств в этот инвестиционный инструмент имеет определенный смысл, поскольку облигации несут значительно меньше рисков.

Хранение денежных средств в форме облигаций сродни открытому в банке депозиту. Срок определен, процент известен, забрать деньги можно с доходным процентом. Облигации, кроме того, можно еще и продать на вторичном рынке.

Купить же облигации можно как на первичном, так и на вторичном рынках размещения, а сделать это может как физическое, так и юридическое лицо.

Приобретение на первичном рынке размещения

Если облигации продаются впервые и не имели владельцев, купивших их где-либо ранее, то это — первичное размещение облигаций. Такие операции осуществляются обычно на специально организованных банками аукционах.

Приобретение на первичном рынке связано с участием в аукционе, организованном банком

Условия такого аукциона примерно следующие:

  • никто не имеет информации о конечной цене размещения предлагающихся ценных бумаг;
  • лица, желающие купить те или иные облигации, подают специальные заявки, где указывают количество и свою цену предложения на ценные бумаги, которые они хотели бы приобрести;
  • банк, организующий аукцион, проводит подсчет и анализ поданных заявок, а затем исключает заявки с низкими ценами;
  • руководствуясь принципом отбора заявок с максимальными предложенным ценами, организаторы распродают первичным покупателям имеющийся у них портфель ценных бумаг.

Приобретение на вторичном рынке размещения

Отличительной особенностью приобретения ценных бумаг на вторичном рынке является то, что эти активы уже имеют в качестве владельца некое юридическое или физическое лицо, которое ранее их приобрело. Вторичное размещение обычно происходит на биржевых торгах. Право получения долга по облигациям переходит к новому владельцу после завершения всех формальностей по покупке ценных бумаг.

Покупка на бирже

Для того, чтобы совершать операции на бирже, физическому лицу необходимо заключить договор с биржевым брокером. После этого можно приступать к участию в торгах, давая поручения представителю брокера на покупку или продажу активов, либо получить доступ к торгам через сеть Интернет, используя для этого специальное программное обеспечение.

На сайте БКС брокера можно увидеть удобный способ покупки облигаций (не реклама)

Брокер работает на коммерческой основе и взимает со своих клиентов комиссию, которая составляет примерно 0,02-0,1% от суммы каждой сделки, что заранее оговаривается в договоре на брокерское обслуживание.

Покупка у банков

Как правило, удобнее и безопаснее всего приобретать облигации у известных и проверенных банков, практикующих первичное размещение и брокерскую деятельность.

Для участия в аукционе первичного размещения или заключения договора брокерского обслуживания клиенту необходимо иметь действующий паспорт, а также необходимую для покупки сумму денежных средств.

Как оценить облигации

Для того, чтобы максимально застраховаться от рисков, которые несет в себе сделка по покупке ценных бумаг, необходимо оценить приобретаемые облигации.

Для этих целей инвестору понадобится пакет документов, изучение которого позволит составить более или менее точное представление о ликвидности этих активов, перспективах получения дохода, а также поможет правильно обозначить цену первичного приобретения в аукционной заявке.

Как правильно выбрать облигации для покупки?

Покупателю надо постараться внимательно ознакомиться со следующими документами и данными, которые ему должен представить эмитент:

  • параметры выпуска облигаций,
  • отчетность выпускающего предприятия о прибылях и убытках,
  • бухгалтерская отчетность за последние несколько налоговых периодов,
  • заключение аудиторов по отчетности предприятия,
  • учредительные документы,
  • данные по активам эмитента.

Если облигации приобретаются на вторичном рынке, то необходимо обратить внимание на договор или другой документ, по которому ценные бумаги были куплены ранее.

Покупка «голубых фишек»

Так называемые «голубые фишки» — это надежные и проверенные авторитетные ценные бумаги. Приобрести их можно у, например, ОАО Газпром, ОАО РЖД, у Роснефти или Сбербанка. Последующая продажа облигаций такого типа невозможна, таковы условия их покупки.

Однако инвестор должен отчетливо понимать, что приобретение тех или иных ценных бумаг одного эмитента несет в себе высокие риски. Всегда желательно формировать свой инвестиционный портфель из ценных бумаг нескольких компаний.

Другие виды облигаций

В рыночном обороте присутствуют и другие формы облигаций:  бумаги федерального и муниципального значения . Приобрести такие активы можно сравнительно просто, например, в том же Сбербанке. Для покупки понадобится заключить соответствующий договор в офисе кредитной организации. Брокерское обслуживание для операций с такими бумагами не предусматривается.

Можно также выделить  жилищные облигации , которые выпускаются девелоперами, занимающимися строительством объектов недвижимости, в целях привлечения денежных средств.

Приобретение облигаций — неплохой метод сохранения и увеличения капитала. Однако инвестор должен четко осознавать, что вся ответственность за финансовые результаты сделок по покупке ценных бумаг лежит исключительно на нем.

Источник: http://IQinvest.one/kak-kupit-obligatsii-fizicheskomu-litsu.html

Самые доходные облигации 2016 в которые не страшно вложить деньги

Приветствую! По статистике вовлеченность россиян в покупку ценных бумаг – одна из самых низких в мире.

А ведь долларовые облигации компаний из развивающихся стран с инвестрейтингом стали лучшим активом для вложений в нынешнем году! Данные Bloomberg говорят о том, что с начала года бонды показали рост в 5,6% с учетом волатильности. По этому показателю они опередили более 130 активов по всему миру.

На мой взгляд, сейчас отличный момент для инвестиций в облигации! Предлагаю рассмотреть самые доходные облигации 2016—2018.

Как менялась цена и доходность облигаций в начале года

За первый квартал прошедшего 2016-го рублевые гособлигации выросли на 1-3% вслед за дорожающим рублем и нефтью. Рост поддерживали и ожидания дальнейшего снижения ключевой ставки ЦБ. Вместе с тем доходность долго- и среднесрочных ОФЗ уменьшилась до 9-9,2% годовых.

С учетом купонного дохода ОФЗ принесли около 3-4% за первый квартал. Короткие выпуски дали 2,4%, а самые длинные – до 12,5%.

Корпоративные облигации выросли не так сильно – на 0,5-1%. Доход больше 10% предлагали лишь облигации проблемного «Мечела» (15-16%) и биржевые облигации холдинга «Открытие» (четвертая серия 13% годовых).

Вложения в самые надежные корпоративные бонды в первом квартале выросли примерно на 3%.

По мнению экспертов котировки ОФЗ сейчас завышены. А вот корпоративные облигации могут еще подрасти.

Почему инвестиции в облигации выгодней банковского вклада?

Возьмем для примера крупного российского эмитента – Сбербанк. Открывая здесь вклад на три года, Вы получите, максимум, 6,81% годовых. Это с учетом капитализации процентов, запретом на досрочное снятие и размером депозита от 700 000 рублей.

Трехгодичные облигации того же Сбербанка гарантируют годовую доходность на уровне 9,71% годовых (при цене одной облигации всего в тысячу рублей). Продать портфель или его часть можно в любой момент без потери начисленного купона.

Обратите Внимание!

При этом надежность бондов ничем не уступает банковским вкладам. Если, конечно, не вкладывать средства в «мусорные» облигации с низкими рейтингами.

Ну, а теперь обещанный портфель из самых доходных облигаций нынешнего года. Для удобства я разделил их по категориям: корпоративные (короткие и длинные), еврооблигации и ОФЗ.

Корпоративные облигации

Корпоративные облигации выпускает крупная компания-эмитент, чтобы получить дополнительное финансирование. В России почти все из них начисляют купонный доход дважды в год.

Короткие бонды

Трехгодичные облигации Альфа-Банка номиналом 1000 рублей с погашением в октябре 2018 года. Купонная ставка зафиксирована на уровне 12% годовых до 20 октября 2017-го (после чего она, скорее всего, будет пересмотрена).

Сегодня альфовские облигации серии БО-05 можно купить по цене 101,30% от номинала. Доходность к погашению 9.81% годовых.

Трехгодичные облигации ПАО «Аптечная сеть 36.6» погашаются в конце мая 2018 года. Размер купонной ставки привязан к ключевой ставке Банка России плюс 3,5%. Сейчас купон еще составляет 14,5% годовых (выплачивается дважды в год). Облигацию можно купить за 101,00% от номинальной цены. Доходность к погашению 9% годовых.

Длинные бонды

Облигации от «Агентства по ипотечному жилищному кредитованию» рассчитаны на 5973 дня (погашаются в ноябре 2029 года).

Купонная ставка в размере 15,3% годовых зафиксирована до февраля 2020-го (после чего будет пересмотрена). Рублевые бонды АИЖК сегодня продаются за 100,007% от номинальной стоимости.

К сожалению купить на бирже их не получится, они продаются только на внебиржевом рынке (спросите своего брокера, наверняка он сможет их найти).

Облигации Бинбанка выпущены на 2184 дня (погашаются в начале июня 2021-го). Купон в размере 14% годовых зафиксирован до июня 2017 года. Сейчас облигации можно купить за 100,93% от номинала. доходность 13.2% годовых.

Еврооблигации

  • Тинькофф Банк-04-2018-евр

Еврооблигации Тинькофф Банка номиналом $1000 и периодом обращения в 2015 дней. Погашаются 06 июня 2018 года. Купон в размере 14% годовых ($70 на облигацию) выплачивается дважды в год. Ставка купона зафиксирована до момента погашения. К сожалению на бирже они не доступны…

  • РенессансКредит-1-2018-ев

Еврооблигации КБ «Ренессанс Кредит» номиналом $1000 погашаются в конце июня 2018 года. Купон в размере 13,5% годовых ($67,5 на одну облигацию) выплачивается два раза в год. На бирже так же не торгуются.

А вот как раз тот вариант, который все еще можно купить на бирже. Еврооблигации ВТБ номиналом $1000 погашаются в 2022 году. Купон выплачивается 2 раза в год и составляет 9.5%. Текущая стоимость 103%

Облигации федерального займа

Длинные облигации федерального займа рассчитаны на 3682 дня (с погашением в начале 2025 года). Размер купона – среднее арифметическое ставок RUONIA за последние шесть месяцев плюс 1,2%. До 7 февраля 2018-го купонная ставка составляет 11,41%. Цена сегодня 107.87%

ОФЗ с амортизацией долга были выпущены на срок в 8223 дня. Погашаются 20 августа 2025 года. Купонная доходность выплачивается один раз в год. До момента погашения ставка купона зафиксирована на уровне 10% годовых (99,73 рубля на одну облигацию).

В начале ноября одну облигацию можно было купить на бирже по цене 101,918% от номинала.

Где купить облигации?

Купить облигации неквалифицированный инвестор может с помощью любого крупного брокера. К примеру, компания Церих работает и с корпоративными, и с федеральными, и с еврооблигациями.

Как выбрать брокера?

Брокера выбирают, ориентируясь на рейтинг надежности, показатели его работы и тарифную политику. Через брокера можно приобрести даже одну-единственную облигацию. Напомню, что номинальная стоимость рублевых бондов обычно составляет 1000 рублей.

Еврооблигации продаются как на Московской бирже, так и на иностранных площадках. Стандартный лот на ММВБ варьируется от $1000 до $200 000. Зато на западных площадках выбор гораздо шире, чем на отечественных.

Когда покупать облигации?

Лучшую доходность по бондам можно получить при покупке нового выпуска облигаций, размещаемого в данный момент. Либо на падающем рынке.

Как выбрать облигацию с учетом рисков и доходности?

К безрисковым относят только государственные облигации (их еще называют суверенными). Согласитесь, вероятность того, что Россия объявит дефолт и откажется от своих обязательств при текущих золотовалютных резервах, стремится к нулю. Но за «спокойный сон» придется заплатить низкой доходностью.

Чуть выше доходность квазисуверенных облигаций (на 1-2%). А их риски вполне сопоставимы с рисками по государственным бондам. Заработок на качественных облигациях компаний первого эшелона (Сбербанк, Газпром, Роснефть, ВТБ) может отличаться от суверенных на 1,5-3%.

Все остальные типы бондов лично я отношу к активам с высокими рисками. И инвестировать в них категорически не рекомендую, да и какой смысл, если акции дают гораздо более интересный процент.

Сформировать портфель облигаций можно на сайтах Rusbonds, РБК или ФИНАМ. Там же публикуется вся необходимая информация по каждому выпуску. Неплохие рекомендации дает и любой форум трейдера.

А какие облигации принесли Вам самую высокую доходность в 2016 году? и делитесь ссылками на свежие посты с друзьями в социальных сетях!

Источник: http://capitalgains.ru/investitsii/tsennye-bumagi/samye-dohodnye-obligatsii-2016.html

Рубрики: Финансы

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *